Сегодня трейдеры внимательно следят за данными по инфляции в США — ключевым фактором, который может пролить свет на монетарную политику Федеральной резервной системы и, в частности, на сроки первого снижения процентных ставок. Большинство членов ФРС сходятся во мнении, что торопиться со снижением ставок не стоит. Напротив, они предпочитают увидеть больше доказательств устойчивого снижения инфляции, прежде чем занимать «голубиную» позицию.

Судя по текущим настроениям, покупатели склонны подталкивать доллар к росту, поэтому продавцам следует проявлять осторожность. Укреплению доллара способствует рост доходности казначейских облигаций. Сегодня 10-летние казначейские облигации тестируют отметку 4,18%, одновременно оказывая давление на золото, которое держится в районе долларов. Между тем, годовой индекс потребительских цен может снизиться с 41-летнего максимума в 8,5% до 8,2%. Если это правда, то замедление будет первым с августа 2021 года и вторым с середины 2020-х годов. Отчет об индексе потребительских цен (ИПЦ) отражает ежемесячное изменение цен на товары и услуги, приобретаемые потребителями.

1. Это значит, что с текущего уровня индекс может упасть еще на 25%, до 2800 пунктов.
2. Снижение уровня безработицы и рост занятости могут подтвердить стабилизацию рынка труда и сигнализировать о дальнейшем восстановлении британской экономики.
3. При таком сценарии Банк Англии может стать более решительным в поддержании жесткой монетарной политики.
4. В середине июня Федеральная резервная система (ФРС) в целях борьбы с инфляцией повысила базовую процентную ставку впервые с 1994 года сразу на 75 базисных пунктов, до 1,5-1,75 процента.

США также публикуют “базовую” версию, в которой удаляются волатильные товары, такие как цены на продовольствие и энергоносители. И если поправить номинальный рост на инфляцию, то доходность упадет до −1%. В результате инвестор, который купил индекс в феврале 2020 года, за время пандемии ничего не заработал. Сегодня именно корпоративные результаты и данные по инфляции — это основные аргументы в пользу роста или спада на рынке.

Кроме того, сегодня на повестке дня европейской экономики индекс экономических настроений ZEW для Германии. Однако, учитывая значительную корреляцию между евро и долларом, данные по индексу потребительских цен в США, скорее всего, окажут более выраженное влияние на европейскую валюту. После небольшого замедления в апреле рост потребительских цен в США вновь ускорился, afd forex брокер достигнув наиболее высокого уровня за последние более чем 40 лет. В мае показатель инфляции составил 8,6 процента в годовом отношении, это максимальное значение с декабря 1981 года, заявило в пятницу, 10 июня, министерство труда в Вашингтоне. Рост инфляции при этом превышает ожидания аналитиков, прогнозировавших менее резкий рост цен на товары и услуги, отмечает AFP.

Об этом сообщатся на сайте правительства США.Базовая инфляция (без учета цен… «Рост цен на сырьевые товары в целом создает риск очередного витка инфляции, поэтому, возможно, инвесторы хеджируются на случай инфляции», — сказал Симпсон. А вот на медвежьих рынках с рецессией S&P 500 обычно теряет около 42%. Это значит, что с текущего уровня индекс может упасть еще на 25%, до 2800 пунктов. Поэтому заходить в ETF или акции США стоит с пониманием того, что акции могут уйти ниже.

Рост цен и социальные волнения – что ожидает мир из-за войны в Украине (09.03.

В мае потребительские цены в США возросли на 8,6 процента в годовом отношении, это самый высокий уровень с декабря 1981 года. С другой стороны, продолжающийся рост потребительских цен будет означать, что ФРС придется какое-то время придерживаться курса на ужесточение. Доллар может продолжать расти по всем направлениям и оказывать давление на более рискованные ставки, такие как акции и криптовалюты. Потребительские цены в США стабильно растут, несмотря на агрессивное повышение процентной ставки ФРС. После выхода последней статистики рынок ожидает, что ставку к концу года поднимут еще выше. Между тем, доллар демонстрирует положительную динамику на азиатской сессии, торгуясь на уровне 104,10.

Именно поэтому рассчитать точную дату разворота и поймать дно рынка почти невозможно. „Индекс энергетических цен увеличился на 41,6% за последний год, индекс цен на бензин – на 59,6 процента. Это крупнейшее увеличение за год начиная с периода, завершившегося в марте 1980 года”, – говорится в сообщении BLS. Золото, которое используется как средство защиты от инфляции и убежище во время политической и экономической неопределенности, подорожало более чем на 10,8 % в этом году, и его рост продолжается седьмой день подряд. Замедление инфляции может подстегнуть разговоры о “пиковой инфляции” и стимулировать принятие рисков на рынках. Как показывает история, медвежьи рынки без рецессии заканчивались спадом S&P 500 в среднем на 29% от пика. И если в экономике США не случится кризис, то индекс, похоже, большую часть падения отыграл.

Предварительный анализ: Отчет по инфляции в США за апрель 2022 года

Этот показатель, который не учитывает цены на еду и энергию, поднялся с 6,3 до 6,6%. Акции, золото и облигации подскочили, а доходность упала на фоне результатов заседания ФРС, но продолжение ралли вызывает сомнения.В случае с биржевым фондом QQQ внимание приковано к ключевым уровням… Американский рынок акций завершил вчерашний день у флэтовой линии вслед за тем, как сильные данные ADP подтолкнули вверх доходность трежерис, после чего слабый отчет ISM столкнул их обратно к флэтовой… Investing.com — Знаменитый инвестор Майкл Бьюрри, который склонен делать точные, но часто ужасающие предсказания (например, как крах «пузыря» на рынке жилья в США в середине 2000-х… Более быстрые, чем ожидалось, цифры напомнили трейдерам, что ФРС может и будет агрессивно повышать процентные ставки для борьбы с инфляцией. 13 октября в США вышла статистика по потребительским ценам за сентябрь.

S&P 500 и «средний» медвежий рынок

Другая статистика подтверждает, что пока рынок труда остается сильным. Так, в сентябре число занятых в несельскохозяйственном секторе увеличилось на 263 тысячи, до 153 млн. Даже в периоды экономического роста, например до пандемии, это число обычно увеличивалось на 100—200 тысяч. Данные, опубликованные на этой неделе, показали неожиданное оживление в обрабатывающей промышленности США, а рост цен на сырьевые товары вызвал опасения, что инфляция может снова усилиться.

В декабре 2020 года уровень инфляции в США составил 0,09%, что на 0,16 больше, чем в ноябре 2020 года и на 0,19 больше, чем в декабре 2019 года. Вместе с этим, инфляция с начала 2020 года составила 1,36%, а в годовом исчислении – 1,36%.

Для расчета инфляции используется самый распространенный и точный Индекс Потребительских Цен Городского Населения, включающий жителей городов, городских областей и других поселений с численностью населения более 2500 человек. Цены на золото на прошлой неделе подскочили до нового максимума; цены на серебро тоже закрылись в плюсе, несмотря на укрепление доллара США.Поддержку драгоценным металлам оказывают такие факторы, как… Конечно, нет гарантий, что в этот раз все пойдет по «среднему» шаблонному сценарию.

Трейдеры будут анализировать ежемесячный отчет ОПЕК по рынку нефти и данные по запасам сырой нефти в США от Американского института нефти (API). Нефть марки Brent растет уже седьмую сессию подряд и сейчас котируется на уровне $82,20. Губернатор Пауэлл и его команда, вероятно, продолжат свои многократные повышения ставок на 50 базисных пунктов и график ужесточения баланса. Однако, если мы не увидим резкого замедления роста цен, цифры на этой неделе, вероятно, не сильно повлияют на график ужесточения политики ФРС. Общий индекс потребительских цен (ИПЦ) подскочил с 0,8% до 1,2% в марте, что стало самым большим месячным увеличением с сентября 2005 года. Investing.com — Инфляция в США в годовом выражении замедлилась до 6% в феврале, что совпало с ожиданиями аналитиков.

С начала войны в Украине растут цены, прежде всего, на энергоносители и продукты питания. В Германии показатель инфляции в мае, по предварительным данным, составит 7,9 процента. Более пристальный взгляд показал, что более высокие цены на энергоносители, жилье и продукты питания внесли наибольший вклад в общий рост цен. Акции падают, потому что ФРС проводит жесткую политику и за счет высоких ставок хочет замедлить рост потребительских цен.